《不理性的力量DanAriely》第8章 市場失靈時

◎市面上充斥著不符合我們需求的產品，不會幫你解決任何問題，如果它們不是直指問題而設計出來的話。

《不理性的力量DanAriely》第8章 市場失靈時
￭市面上充斥著不符合我們需求的設計
【觀察1】線上交友
◎把人限縮為一些可供檢索的簡單數據，究竟是否為線上交友成效不彰的罪魁禍首？

【觀察2】速配活動

實驗分成3大部分：每位參與者都必須參加1次線上交友、1次虛擬約會，及1次速配活動。 參加者包括他們在線上交友及虛擬約會中所遇見的對象。(我們事先並不會告訴他們曾經遇過的人是誰，他們必須自行辨識之前的約會對象。) 最後，每次速配聊天結束後，他們必須表示對速配對象的看法；以及是否願意與對方進行一次真實的約會。我們想要知道，虛擬約會及線上交友是否會增加與相同的的對象進行實際約會的可能性。

◎不分男女，參與者在速配活動中比較喜歡在虛擬約會中遇過的對象。
參與者與曾在虛擬約會中遇見的對象再次見面的興趣，比那些在線上交往中遇見的對象高出2倍之多。我相信那是因為虛擬約會的基本架構，與「人腦」這個歷史更為悠久的結構比較相近。
◎人類就是行銷學術語中所謂的「體驗型商品」。將人變成線上交友市場的一堆檢索資料是行不通的。
◎邀請每位參加者都帶一樣對自己別具意義的東西(例如：1個紀念品，1張照片等)，來做為聊天的開場。如此一來，大家一開口就都停不下來了，而他們的對話內容也變得更深入、有趣。
◎建議2人還可以一起玩幾個線上遊戲、一起解些謎題。這些活動能讓他們對彼此有更多、更深入的了解。

【觀察3】「線上退休金計算機」( online retirement calculators)

線上退休金計算機這項服務原本是設計來幫助我們了解，自己應該為退休生活存多少錢。在輸入基本開支之後，計算機就會告訴我們，未來將需要(比方說)320萬美元的退休基金。可惜的是，我們並不清楚320萬美元可帶來什麼樣的退休生活。或是，若只有270 萬美元或140萬美元...時，我們的退休生活又會是什麼樣的光景。它當然也無法幫助我們了解，萬一活到100歲，但在70歲時存款帳戶裡並沒多少錢，我們的晚景將會有多麼淒涼。這項服務只能給我們一個數字(而且通常是超乎我們能力的數字)，但卻完全無法轉換成大家可以理解或想像的情境。因此，它也無法激勵我們趁著年輕趕緊努力存錢。

結論：
◎即使市場失靈，我們也不是束手無策。我們可以先了解，是哪些問題使得市場無法為我們提供所需要的協助，然後再採取行動來解決這些問題(例如：創造自己的虛擬約會 · 自己借錢給親友等)。我們更可以創造一些能滿足大家共同需求的產品，以幫助更多人解決問題。
◎許多公司都已經開始運用一些社會借貸的做法，讓家庭或朋友之間可以彼此借貸。這種做法可將借貸中間人(銀行)排除在外、減少借款人賴帳風險、讓借貸雙方都享受到更好的利率。幫忙處理貸款事務的企業本身沒有任何風險，只需要協助大家處理相關手續。因此，所有人均能受益。

《不理性的力量DanAriely》第9章 同理心與情緒

◎如果一個6歲大的棕髮小女孩需要好幾萬美元來開刀，好讓她能夠活過這個聖誕節，銅板、鈔票會如潮水般湧入郵局來幫助這位小女孩。但若新聞報導說，麻州政府再不徵收營業稅(sales tax)，麻州的醫療水準會大幅下降，造成許多人不幸死亡。絕對沒有太多人會因此而眼眶濕潤、伸手掏錢出來繳稅。--2005年諾貝爾經濟學獎得主謝林(Thomas schelling)(p.299)
◎史達林(Joseph Stalin)說：「1個人的死亡是個悲劇，但100萬人的死亡卻成了統計數字。」當受難者人數眾多的時候，我們真的會變得比較冷漠嗎？--- 本章Dan Ariely 提出科學的數據說明以上現象 

《不理性的力量DanAriely》第9章 同理心與情緒

￭為什麼我們較容易同情一個人的不幸遭遇，卻對集體陸的苦難較無動於衷？
【觀察1】可辨識受害者效應

以5美元為代價，請每位實驗參與者回答一些問卷。一旦參與者拿到自己的5美元，實驗團隊就會給他們一份與全球糧荒問題有關的資料，並問他們願意捐出5美元中的多少，來對抗這項人類的危機。 「統計數字情境組」(statistical condltion)： 馬拉威的糧荒已經對300萬兒童造成嚴重威脅。在尚比亞，嚴重的水荒已使當地玉米產量較2000年減少了42%，這個情形使得300萬尚比亞人面臨飢荒。400萬的安哥拉人(佔全國總人口1/3)被迫離閉自己的家園·超過1100萬衣索比亞人則需要緊急食物救援。 「可辨識情境組」(idelltifiable condition) 蘿琪亞的生命將因您的慷既解囊而全然改觀。在您及其他善心人士的捐助下，「拯救兒童組織」(Save the Chlldren)將可以與蘿琪亞的家人及其他社區成員一起幫助蘿琪亞，讓她每天有飯可吃、有學可上，也讓她能夠享有最基本的醫療照護及衛生教育。

◎「統計數字組」的參與者平均捐出23％的錢，而「可辨識組」的人則捐出48%，比統計數字組的人多出1倍有餘。這就是社會學家所謂的「可辨識受害者效應」(the idelltifiable victime effect)：只要有1張可辨識的臉孔、1張照片或1個人的相關資料，我們就會對他們產生情感反射，因而足以引發行動(當然包括捐錢)。然而，當相關資訊中沒有任何個人的著墨，我們就無法產生相同的同理心，因此也就無法激發出行動。
激發同理心，就是打開錢包的鑰匙，而見證某個人的苦難正是讓我們產生情感反射最好的方法。

￭什麼原因讓我們願意奉獻時間、金錢、精力來幫助「可辨識受害者」？

【觀察2】

橋下忽然傳來一陣呼救聲。就在不遠處，你看到一個小女生正在河裡載浮載沈。她正大聲呼救，而且不斷嗆水。你當時穿著一套簇新的西裝，還有新買的皮鞋、公事包，這身打扮可花了你不少錢―大約l000美元。你很會游泳，但你根本沒時間脫下這一身的行頭。你會怎麼辦？

◎你很可能無暇思考，直接跳進河裡去救那小女孩，但同時你也毀了自己的一身行頭，錯過這次重要的面試，縱身入水的英勇行為當然反映出你是個見義勇為的好人，但這個舉動同時可能也受到「親密性、鮮明度、杯水車薪效應」3股心理動力的牽引。
◎當一個悲劇發生在遠方、規模龐大、受難人數眾多時，我們就會以一種比較疏離、不帶感情的方式來看待，當我們看不到一些細節時，苦難就會變得比較模糊、遙遠，而我們採取行動的動力也就不會那麼強烈了。

銅價大跌值得警醒！

2014/03/15      銅價大跌值得警醒！

(基本金屬價格向來深受景氣循環的影響，統計數據顯示，全球PMI擴張的階段，基本金屬上漲機率較高，PMI衰退階段，基本金屬往往會相應下跌。因此，銅價通常可視為全球景氣的先行指標)

2014/03/12 陶冬：餘額寶革命 ★

◎事實上網際網路的衝擊這幾年為最，而且是各行各業無一倖免，積極擁抱，才得以生存勝出。

2014/03/12      陶冬：餘額寶革命  ★

餘額寶的用戶數量已經達到8100萬，超過整個中國股市中的活躍帳戶數額。餘額寶的餘額已經達到5000億，接近A股現在可交易市值的一半。與餘額寶相對應的天弘增利寶的資產管理額，已經躋身全球貨幣基金第3位和所有基金中的第7位。一切都在不到9個月的時間裡發生了，頗有摧枯拉朽之勢，凸顯銀行存款體系缺乏競爭力的現實，市場呼喚金融改革，改革時機已經成熟，改革已無退路。
中華人民共和國建國以來，一直走著銀行補貼工業化、儲蓄者資助借款者的道路。超高的儲蓄率、受監管的資本跨境流動和發育不健全的資本市場，令國內資金大量滯留在銀行體系內，缺少投資機會，缺少合理的資金回報。筆者認為，以銀行借貸的資產品質看，銀行儲蓄利率根本與銀行貸款所承受的風險不匹配；從人們感受到的物價上升壓力看，銀行儲蓄利率根本與受通脹蠶食的幣值貶值速度不匹配。然而，儲蓄者沒有“以腳投票”的權利，只能坐困銀行儲蓄，收取並不公平的利息收益；銀行卻坐享接近4%的利差，坐享在全球範圍內看均屬超高的利潤水準。銀行業如此厚利，不靠競爭，不靠創新，不靠服務，靠的是壟斷，靠的是儲蓄者在選擇上的無奈。
政策在過去，一直是銀行壟斷的幫兇。中國的工業化、房地產熱和基礎設施建設，速度之快、規模之大，在世界史上都是罕見的，而且幾乎全部靠貸款支撐。同時中國的投資決策中，政府影響力大，權貴影響力大，決策匆忙也缺乏制衡，銀行又本來就是體制內的一部分，貸款風險對沖和證券化的能力有限，所以壞賬率高過世界平均水準一截。政府唯有人為地壓低儲蓄利率，讓民間資金替壞賬買單。
理財產品的出現，開始改變銀行儲蓄的生態環境。理財產品所提供的資金回報，對固步自封的儲蓄利率構成重大衝擊，資金開始儲蓄搬家。餘額寶的出現，令低風險投資變得更加透明、便捷，門檻低，回報遠高過銀行利率，儲蓄搬家進一步加速。“餘額寶”成為2013年下半年金融業最紅的字眼之一。
銀行對網銀崛起的應對措施，是開發自己的餘額寶，宣揚自己的產品在資金轉帳和結算上的便捷。這樣做應該可以留住一些客戶在同一間銀行旗下，但是並不能阻止資金由銀行流向基金、理財產品的趨勢。銀行對留下來的資金所支付的利率，當然不再是近乎打劫的儲蓄利率，利差無可避免地受到衝擊。